บทนำเกี่ยวกับการควบคุม Forex

เมื่อพูดถึงการควบคุม Forex สิ่งแรกที่เรานึกถึงคือ FCA (หน่วยงานกำกับดูแลบริการทางการเงินของสหราชอาณาจักร) สหราชอาณาจักรในฐานะประเทศที่มีความเข้มแข็งทางการเงินย่อมมีประสบการณ์มากมายในด้านการควบคุมทางการเงิน FCA ในฐานะที่เป็นหน่วยงานกำกับดูแลทางการเงินของประเทศ ได้รับความไว้วางใจจากผู้ประกอบการจำนวนมากด้วยการควบคุมที่เข้มงวดและ FSCS (แผนชดเชยบริการทางการเงินของสหราชอาณาจักร) (หมายเหตุ: FSCS กำหนดให้กรณีสุดขั้ว เช่น การล้มละลายของผู้ประกอบการ จะได้รับเงินคืนภายในวงเงิน 50,000 ปอนด์)

การควบคุม CySEC

อีกหนึ่งหน่วยงานที่นักลงทุนในประเทศของเรารู้จักคือ CySEC (หน่วยงานกำกับดูแลตลาดหลักทรัพย์ไซปรัส) อย่างไรก็ตาม การควบคุมของ CySEC กลับไม่ได้ทำให้นักลงทุนรู้สึกพอใจ เพื่อปรับปรุงภาพลักษณ์ในสายตาของนักลงทุน CySEC ได้ทำหลายอย่าง ในช่วงสองสัปดาห์ที่ผ่านมาได้ออกเกณฑ์ห้ามโบนัสการซื้อขายและการกำหนดการเลเวอเรจ

ASIC และ FMA

นอกจากหน่วยงานกำกับดูแลทั้งสองนี้แล้ว ยังมีหน่วยงานกำกับดูแลระดับสองอื่น ๆ ที่นักลงทุนเริ่มรู้จักในปีที่ผ่านมา วันนี้เรามาทำความรู้จักอย่างละเอียดเกี่ยวกับหน่วยงานกำกับดูแลจากโอเชียเนียสองแห่งคือ ASIC และ FMA ASIC (คณะกรรมการหลักทรัพย์และการลงทุนของออสเตรเลีย) เป็นหน่วยงานของรัฐบาลกลางที่มีความเป็นอิสระในออสเตรเลีย โดย ASIC รับผิดชอบในการควบคุมสถาบันการเงินเกือบทั้งหมดในประเทศ

การประกอบการในตลาด Forex

ตามคำสั่งของ ASIC ทุกสถาบันการเงินที่ดำเนินการทางการเงินในออสเตรเลีย ต้องได้รับการรับรองจาก ASIC และขอใบอนุญาตบริการทางการเงิน (AFS Licence) ตลาด Forex ก็มีข้อยกเว้นเช่นกัน ในปัจจุบัน สถาบันการเงินที่ดำเนินการในตลาด Forex ในออสเตรเลียประกอบไปด้วย: ธนาคาร, โบรกเกอร์ Forex, ตัวแทนจำหน่าย Forex และผู้ให้บริการข้อมูล Forex เป็นต้น

คุณสมบัติของแพลตฟอร์มการซื้อขาย Forex

ดังนั้น แพลตฟอร์มการซื้อขาย Forex ที่ถูกต้องตามกฎหมายจะต้องมีหมายเลข AFS ก่อนจึงจะมีสิทธิ์ในการดำเนินการซื้อขายอนุพันธ์ทางการเงิน เท่านั้น บริษัทที่มี ABN (หมายเลขทะเบียนการค้าออสเตรเลีย) หรือ ACN (หมายเลขบริษัทออสเตรเลีย) เดี่ยว ๆ จะไม่มีสิทธิ์ในการทำอนุพันธ์ทางการเงิน บริษัทที่มีหมายเลข AFSL จะต้องมีหมายเลข ABN และ ACN ที่เกี่ยวข้อง แต่บริษัทที่มี ABN หรือ ACN อย่างเดียวอาจไม่มีหมายเลข AFSL，请务必注意这一点。

ข้อกำหนดด้านการควบคุม

ข้อกำหนดการควบคุมมีดังนี้ 1. ต้องขอรับ AFS Licence และได้รับอนุมัติโดยมอบอำนาจในการดำเนินงานที่กำหนด 2. ต้องทำประกันความรับผิดชอบในที่ทำงาน (PI Insurance) ให้กับลูกค้า 3. ผู้ถือหุ้นและผู้บริหารของบริษัท รวมถึงตัวแทนที่ได้รับใบอนุญาตตามที่กำหนดต้องถูกขึ้นทะเบียนตามข้อกำหนดของ ASIC 4. ต้องจัดตั้งระบบการแก้ไขข้อร้องเรียนของลูกค้าและเข้าร่วมองค์กรการระงับข้อพิพาท FOS 5. ต้องเปิดบัญชีสำหรับเงินลงทุนของลูกค้าในธนาคารที่กำหนด ให้แยกจัดการจากเงินของบริษัท 6. ต้องส่งรายงานการดำเนินการทางการเงินของบริษัทอย่างสม่ำเสมอ 7. ต้องส่งรายงานการซื้อขายของลูกค้าเพื่อนำส่ง ASIC

การควบคุมของ ASIC

นอกจากนี้ ASIC ยังได้จัดตั้งระบบการควบคุมการตลาด Forex โดยทั่วไป โดยหากมีข้อร้องเรียนใด ๆ เกี่ยวกับผู้เข้าร่วมตลาด Forex ASIC จะกำหนดให้อยู่ในกระบวนการแก้ไขข้อพิพาท ตามพฤติกรรมที่ก่อให้เกิดความเสียหายต่อลูกค้า ผู้ประกอบการจะต้องรับผิดชอบในการชดใช้ค่าเสียหาย หากบริษัทที่มีการควบคุมมีการละเมิดกฎเกณฑ์ จะได้รับโทษหรือฟ้องร้องจาก ASIC อย่างรุนแรง รวมถึงการเพิกถอนใบอนุญาตบริการทางการเงินและใบอนุญาตประกอบการทั่ว ๆ ไป

การคุ้มครองนักลงทุน

ASIC ยังได้ให้การคุ้มครองสิทธิของนักลงทุนต่างชาติที่ลงทุนในสถาบันการเงินในออสเตรเลีย โดยได้รับสิทธิตามกฎหมายในฐานะนักลงทุนในท้องถิ่น ASIC และ FCA มีระบบการชดเชยที่แตกต่างกัน โดยมี FCA ที่เกี่ยวข้อกับการชดเชยที่จะทำการชดเชยโดยตรง ในขณะที่ ASIC จะเรียกร้องให้แพลตฟอร์มโบรกเกอร์ซื้อประกันความรับผิดชอบในที่ทำงาน (PI Insurance) หากมีปัญหาเกี่ยวกับการถอนเงิน บริษัทประกันที่เกี่ยวข้องจะต้องชดเชยให้กับลูกค้า

FMA ในประเทศนิวซีแลนด์

FMA (หน่วยงานบริหารตลาดการเงินนิวซีแลนด์) ก่อตั้งขึ้นในปี 2011 แทนที่คณะกรรมการหลักทรัพย์เดิม และเข้ามาดูแลส่วนหนึ่งของหน้าที่ของกระทรวงการพัฒนาเศรษฐกิจของนิวซีแลนด์ FMA เป็นหนึ่งในสองหน่วยงานหลักของระบบการควบคุมตลาดการเงินในนิวซีแลนด์ FMA ดูแลด้านการกำกับดูแลอุตสาหกรรมหลักทรัพย์ การรายงานทางการเงิน และกฎหมายบริษัท และยังควบคุมบริการทางการเงิน ดำเนินการเกี่ยวกับการซื้อขายหลักทรัพย์ และผู้แนะนำด้านการเงิน

ข้อกำหนดของ FMA สำหรับการดำเนินการ

ข้อกำหนดสำหรับการสมัคร FMA (คือ การขอรับการเป็นบริษัทบริการทางการเงินที่ถูกควบคุมโดย FMA ของนิวซีแลนด์) มีดังนี้: 1) ต้องมีทีมบริหารที่มีความเข้มงวดกว่า 2) แผนธุรกิจที่สมเหตุสมผลพร้อมการควบคุมความเสี่ยงตามข้อกำหนด AML 3) รายงานทางการเงินที่ครบถ้วน 4) ต้องมีเงินทุน 1 ล้านดอลลาร์นิวซีแลนด์ 5) ต้องมีสินทรัพย์ที่มีตัวตนจำนวน 1 ล้านดอลลาร์นิวซีแลนด์ หรืออัตราส่วนบางส่วนจากยอดขายประจำปี (เลือกข้อตกลงที่สูงกว่า) 6) หรือ สินทรัพย์ที่สามารถเปลี่ยนเป็นเงินสดได้ 7) ต้องมีความต้องการสินทรัพย์ที่มีตัวตนสุทธิ

การตรวจสอบความตรงตามข้อกำหนดของ FMA

น่าสังเกตว่า ตั้งแต่เดือนกันยายน 2015 หน่วยงานกำกับดูแลของนิวซีแลนด์ได้เริ่มดำเนินการตรวจสอบความถูกต้องสำหรับบริษัทอนุพันธ์ทางการเงิน เดือนกันยายนเดียว ก็ได้เพิกถอนการลงทะเบียนของ 119 บริษัทและบุคคล การขยายความเชื่อมั่นในอุตสาหกรรม FMA (หน่วยงานบริหารตลาดการเงินนิวซีแลนด์) เมื่อวันที่ 8 มีนาคม 2016 ได้เปิดเผยการดำเนินงานของบริษัทแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศที่ดำเนินการผิดกฎหมาย ส่วนใหญ่ให้บริการในภูมิภาคจีนแผ่นดินใหญ่ ปรากฏการณ์นี้ช่วยเปิดเผยว่า ข้อกำหนดในการกำกับของ FMA ยังคงขาดความสมบูรณ์ ทำให้มีโบรกเกอร์ที่ผิดกฎหมายจำนวนมากแฝงตัวเข้ามา และผู้ที่ได้รับผลกระทบมากที่สุดคือ นักลงทุนนั่นเอง ดังนั้น จึงควรมีความระมัดระวังเกี่ยวกับโบรกเกอร์ที่ถูกควบคุมโดย FMA